Рынок перестрахования имущества и ответственности — глобальный размер отрасли, доля, тенденции, возможности и прогноз, сегментированный по типу (прямые продажи, посреднические продажи), по применению (мелкие перестраховщики, средние перестраховщики), по региону, по конкуренции, 2018–2028 гг.

Обзор рынка

Ключевые драйверы рынка

Увеличение частоты и серьезности катастрофических событий

Одним из основных драйверов, влияющих на мировой рынок перестрахования P&C, является увеличение частоты и серьезности катастрофических событий. К этим событиям относятся стихийные бедствия, такие как ураганы, лесные пожары, наводнения, землетрясения и экстремальные погодные условия. Кроме того, антропогенные катастрофы, такие как промышленные аварии, террористические атаки и киберинциденты, также стали более частыми и дорогостоящими.

Масштабы катастрофических событийЗа последние несколько десятилетий значительно возросли масштабы и финансовые последствия катастрофических событий. Эта тенденция частично объясняется изменением климата, урбанизацией и растущей концентрацией активов в уязвимых районах. Эти события приводят к значительным потерям имущества и несчастных случаев для страховщиков, что требует перестрахования для управления их рисками.

Роль перестрахованияперестраховщики P&C играют решающую роль, помогая первичным страховщикам управлять финансовыми последствиями катастрофических событий. Они обеспечивают дополнительный уровень защиты, позволяя страховым компаниям смягчать свои убытки и поддерживать платежеспособность. Поскольку катастрофические события становятся более частыми и серьезными, спрос на перестраховочное покрытие увеличивается.

Инновации в оценке и моделировании рисковперестраховщики P&C все больше инвестируют в сложные инструменты оценки и моделирования рисков, чтобы лучше понимать и оценивать риски, связанные с катастрофическими событиями. Это помогает им предоставлять более точное покрытие, снижая неопределенность, с которой сталкиваются первичные страховщики.

Развивающаяся нормативная среда и требования к капиталу

Нормативная среда, регулирующая страховую отрасль, постоянно развивается, влияя на глобальный рынок перестрахования P&C. Изменения в регулировании включают обновленные требования к капиталу, стандарты платежеспособности и руководящие принципы управления рисками, разработанные для повышения финансовой стабильности и устойчивости страховщиков.

Solvency IIВнедрение Solvency II в Европе, всеобъемлющей нормативной базы для страховых и перестраховочных компаний, повлияло на глобальных перестраховщиков, установив новые стандарты достаточности капитала и управления рисками. Эта структура побудила другие регионы принять аналогичные меры, увеличив требования к капиталу для перестраховочных компаний.

Капитал, основанный на риске (RBC)В Соединенных Штатах Национальная ассоциация страховых комиссаров (NAIC) запустила структуру капитала, основанную на риске, для страховщиков и перестраховщиков. Модель RBC корректирует требования к капиталу на основе профиля риска компании, что привело к увеличению требований к капиталу для перестраховщиков, особенно тех, кто ведет бизнес в США

Влияние на емкость перестрахованияменяющийся нормативный ландшафт имеет последствия для емкости перестрахования. Перестраховщики должны выделять больше капитала для выполнения этих требований, что потенциально влияет на их способность андеррайтинга крупных рисков. Некоторые перестраховщики могут решить сократить объемы определенных видов бизнеса или регионов, чтобы соответствовать нормативным стандартам, что повлияет на конкурентную динамику рынка.

Возникающие риски и технологические достижения

Возникающие риски, такие как киберугрозы, пандемии и изменение климата, меняют глобальный рынок перестрахования P&C. Эти меняющиеся риски требуют инновационных решений по перестрахованию и стимулируют изменения в практике андеррайтинга.

Киберрискс распространением цифровых технологий и растущей зависимостью от данных киберриски стали серьезной проблемой для предприятий и страховщиков. Перестраховщики P&C разрабатывают специализированные продукты по киберперестрахованию для решения уникальных проблем, возникающих в связи с этим меняющимся риском.

Изменение климатариски, связанные с климатом, включая повышение уровня моря, более частые и серьезные стихийные бедствия и изменение погодных условий, заставляют страховщиков переоценивать свою подверженность. Перестраховщики адаптируются, предлагая решения по климатическим рискам и стимулируя устойчивые методы для смягчения убытков.

Технологические достижениятехнологические инновации, такие как искусственный интеллект, аналитика больших данных и Интернет вещей (IoT), влияют на оценку рисков и ценообразование. Перестраховщики используют эти достижения, чтобы получить более глубокое представление о подверженности риску и предлагать более индивидуальные решения по перестрахованию.

Риск пандемиипандемия COVID-19 выявила необходимость перестраховочного покрытия для перерывов в работе бизнеса и претензий по ответственности, связанных с пандемией. Рынок перестрахования P&C изучает новые продукты и покрытия для решения этих новых рисков.

Основные проблемы рынка

Увеличение частоты и серьезности катастрофических событий

Отрасль перестрахования P&C сталкивается с растущей частотой и серьезностью катастрофических событий из-за изменения климата, урбанизации и других факторов. Стихийные бедствия, такие как ураганы, наводнения, лесные пожары и землетрясения, стали более частыми и разрушительными. Эти события приводят к значительным страховым претензиям, что приводит к увеличению спроса на перестраховочное покрытие.

Проблемы андеррайтингаУвеличение частоты и серьезности катастрофических событий создает проблемы андеррайтинга. Перестраховщикам необходимо точно оценивать и устанавливать цену этих рисков, что может быть сложным из-за меняющегося характера этих событий.

Накопление рисковконцентрация рисков в регионах, подверженных стихийным бедствиям, может привести к существенному накоплению. Перестраховщики должны тщательно управлять своими портфелями, чтобы избежать чрезмерной подверженности определенным опасностям и географическим зонам.

Достаточность капиталаперестраховщики должны поддерживать достаточные резервы капитала для покрытия крупных катастрофических убытков. Потребность в значительных резервах капитала ограничивает их способность страховать дополнительные риски.

Ценовое давлениевозросший спрос на перестрахование из-за катастрофических событий может привести к ценовому давлению, поскольку перестраховщикам может потребоваться взимать более высокие премии для адекватного покрытия рисков. Это может обострить отношения между страховщиками и перестраховщиками.

Проблемы регулирования и соответствия

Рынок перестрахования P&C функционирует в сложной нормативно-правовой среде. Изменения в регулировании, меняющиеся требования к соблюдению требований и введение новых международных стандартов влияют на то, как перестраховщики работают, управляют рисками и представляют финансовую информацию.

Глобальная нормативная фрагментацияглобальный характер перестрахования часто приводит к проблемам с соблюдением требований. В разных регионах и странах действуют разные нормативные требования, сориентироваться в которых перестраховщикам может быть сложно и дорого.

Конфиденциальность данных и кибербезопасностьрастущая важность правил защиты данных и кибербезопасности означает, что перестраховщики должны инвестировать в надежные меры безопасности данных. Нарушения нормативных требований могут привести к крупным штрафам и репутационному ущербу.

Требования к резервированиюрегулирующие органы могут устанавливать строгие требования к резервированию, которые могут связывать капитал на длительные периоды. Это влияет на финансовую гибкость перестраховщиков и их способность страховать новые риски.

Стандарты бухгалтерского учетаразвивающиеся стандарты бухгалтерского учета, такие как внедрение Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО) или Общепринятых принципов бухгалтерского учета США (GAAP), могут повлиять на то, как перестраховщики отчитываются о своих финансовых результатах.

Проблемы низких процентных ставок и инвестиционного дохода

Длительный период исторически низких процентных ставок и инвестиционного дохода представляет собой проблему для перестраховщиков P&C. Перестраховщики обычно инвестируют доход от премий для получения прибыли, которая компенсирует убытки от андеррайтинга. В условиях низких процентных ставок достижение адекватной инвестиционной доходности становится более сложной задачей.

Давление на прибыльностьнизкие процентные ставки ограничивают способность перестраховщиков генерировать инвестиционный доход, что может оказывать давление на их общую прибыльность. В такой среде прибыль от андеррайтинга становится еще более важной.

Несоответствие активов и обязательствперестраховщики могут столкнуться с несоответствием продолжительности активов и обязательств, поскольку их инвестиционные портфели могут не соответствовать продолжительности их страховых и перестраховочных обязательств. Это несоответствие может привести к повышенному инвестиционному риску.

Поиск доходностив поисках более высокой доходности перестраховщики могут быть вынуждены брать на себя больший инвестиционный риск, например, инвестировать в более рискованные классы активов. Это подвергает их потенциальным потерям.

Управление капиталомдля оптимизации инвестиционной доходности перестраховщикам необходимо использовать эффективные стратегии управления капиталом, такие как сопоставление активов и обязательств, альтернативные инвестиции или решения по управлению рисками.

Основные тенденции рынка

Изменение ландшафта рисков и возросший спрос на индивидуализацию

Глобальный рынок перестрахования имущества и ответственности становится свидетелем заметной тенденции в ответ на изменение ландшафта рисков. Страховая отрасль сталкивается с широким спектром рисков, включая стихийные бедствия, киберугрозы и влияние изменения климата. В результате первичные страховые компании и перестраховщики все чаще ищут индивидуальные решения для решения этих сложных и разнообразных рисков.

Перестраховщики предлагают более индивидуальные продукты перестрахования, что позволяет первичным страховщикам лучше согласовывать покрытие со своими конкретными потребностями. Например, набирает популярность параметрическое страхование, которое производит выплаты на основе заранее определенных триггеров, таких как магнитуда землетрясений или скорость ураганного ветра. Эта настройка позволяет первичным страховщикам лучше контролировать свою подверженность риску и обеспечивает более эффективное покрытие для страхователей. Поскольку ландшафт рисков продолжает меняться, ожидается, что тенденция адаптации решений по перестрахованию будет расти, что приведет к более инновационным и гибким вариантам передачи рисков.

Растущее внимание к технологиям и аналитике данных

Технологии и аналитика данных играют все более важную роль на рынке перестрахования имущества и ответственности. Инновации Insurtech и использование передовой аналитики данных помогают перестраховщикам лучше оценивать риски, точно устанавливать цены и оптимизировать операции.

Интеграция больших данных и искусственного интеллекта (ИИ) позволяет страховщикам и перестраховщикам получать более глубокое представление о факторах риска и стратегиях ценообразования. Прогностическая аналитика используется для прогнозирования потенциальных убытков и оценки вероятности будущих претензий, что, в свою очередь, помогает перестраховщикам устанавливать более конкурентоспособные премии, сохраняя при этом прибыльность.

Более того, технологии повышают эффективность андеррайтинга и обработки претензий, делая весь процесс страхования более плавным и экономически эффективным. Технология блокчейн изучается для повышения прозрачности и сокращения случаев мошенничества, в то время как Интернет вещей (IoT) предоставляет страховщикам данные в реальном времени о застрахованном имуществе и активах, что позволяет улучшить управление рисками.

По мере развития технологий ожидается, что рынок перестрахования имущества и страхования от несчастных случаев будет и дальше использовать эти инновации для оптимизации оценки рисков, ценообразования и обработки претензий, что в конечном итоге приведет к более конкурентоспособным и эффективным операциям.

Соображения устойчивого развития и ESG (экологические, социальные и управленческие)

В соответствии с глобальным сдвигом в сторону устойчивости и ответственного инвестирования рынок перестрахования имущества и страхования от несчастных случаев испытывает тенденцию к интеграции экологических, социальных и управленческих (ESG) факторов в оценку рисков и андеррайтинг. Изменение климата, социальные вопросы и этическое управление становятся серьезными проблемами для перестраховщиков и их клиентов.

Перестраховщики все чаще учитывают риски, связанные с климатом, в своих процессах андеррайтинга. Растущая частота и серьезность погодных явлений сделали климатический риск центральным моментом в обсуждениях перестрахования. Перестраховщики включают климатическое моделирование и анализ сценариев для оценки своей подверженности климатическим явлениям, что позволяет им лучше управлять и оценивать такие риски.

Кроме того, критерии ESG используются для оценки более широкого профиля риска застрахованных лиц. Перестраховщики учитывают практику ESG и показатели своих клиентов, которые могут повлиять на их страховую пригодность и условия покрытия. Компании с сильной практикой ESG могут быть вознаграждены более выгодными условиями, в то время как компании с низким рейтингом ESG могут столкнуться с более высокими премиями или ограничениями в покрытии.

Сегментарные выводы

Типовые выводы

Прямые продажи стали значимым игроком на мировом рынке перестрахования имущества и ответственности, ознаменовав смену парадигмы в способе распространения и доступа к страховым продуктам и услугам. Рост прямых продаж в этом секторе был обусловлен различными факторами, включая технологический прогресс, изменение потребительских предпочтений и потребность в более эффективных и экономичных методах дистрибуции.

Ключевые факторы, способствующие доминированию прямых продаж на мировом рынке перестрахования имущества и ответственности

Технологические достиженияНаступление цифровой эпохи преобразило страховой ландшафт. Прямые продажи используют цифровые технологии для охвата более широкой аудитории, позволяя страховщикам и перестраховщикам напрямую связываться с держателями полисов и предприятиями. Онлайн-платформы, мобильные приложения и веб-сайты предоставляют удобные каналы для покупки продуктов перестрахования имущества и ответственности.

Устранение посредничестваПрямые продажи устраняют необходимость в посредниках, таких как агенты и брокеры, оптимизируя процесс дистрибуции. Такое устранение посредничества приводит к экономии средств, поскольку комиссии и сборы, связанные с традиционными методами продаж, сокращаются. Такая экономическая эффективность может принести пользу как страховщикам, так и страхователям.

Доступность и удобствоПрямые продажи предлагают страхователям удобство покупки страховых продуктов, не выходя из дома или офиса. Потребители могут исследовать, сравнивать и покупать полисы перестрахования имущества и страхования от несчастных случаев онлайн, круглосуточно и без выходных, без необходимости личных встреч или телефонных консультаций.

Кастомизация и прозрачностьПлатформы прямых продаж позволяют страховщикам и перестраховщикам предлагать широкий спектр индивидуальных страховых продуктов, удовлетворяя уникальные потребности страхователей. Кроме того, эти платформы часто обеспечивают прозрачность с точки зрения характеристик полиса, ценообразования и положений и условий, что позволяет клиентам принимать обоснованные решения.

Расширение охвата рынкапрямые продажи расширяют охват поставщиков страховых услуг за пределы географических границ. Это позволяет компаниям выходить на ранее недостаточно обслуживаемые или отдаленные рынки, охватывая широкий круг страхователей, у которых, возможно, не было легкого доступа к страховым опциям.

Эффективность затратза счет снижения потребности в посредниках и административных накладных расходах прямые продажи могут привести к экономии средств как для страховых компаний, так и для потребителей. Более низкие операционные расходы могут привести к более конкурентоспособным ценам для страхователей.

Аналитика данных и персонализацияплатформы прямых продаж часто включают аналитику данных для оценки риска и андеррайтинга полисов. Это позволяет страховщикам предоставлять персонализированные варианты покрытия, адаптируя решения к индивидуальным или деловым потребностям на основе аналитических данных.

Нормативная поддержкаво многих регионах были скорректированы нормативные базы для размещения прямых продаж в страховом секторе. Нормативная поддержка способствовала росту этой модели дистрибуции, обеспечивая при этом защиту потребителей и отраслевые стандарты.

Применение

Небольшие перестраховщики заняли значительную долю на мировом рынке перестрахования имущества и ответственности, бросая вызов доминированию более крупных, более авторитетных перестраховщиков. Такое развитие событий отражает развивающуюся динамику в отрасли перестрахования и растущую значимость более мелких игроков.

Ключевые факторы, способствующие значимости небольших перестраховщиков на мировом рынке перестрахования имущества и ответственности

Нишевая экспертизаНебольшие перестраховщики часто фокусируются на нишевых рынках или специализированных направлениях бизнеса, используя свой опыт в этих областях. Их глубокие знания и специализация позволяют им эффективно страховать риски, с которыми более крупные перестраховщики могут быть не так хорошо знакомы, предоставляя клиентам индивидуальные решения.

Персонализированное обслуживаниеНебольшие перестраховщики известны своим персонализированным, ориентированным на клиента подходом. Они могут предложить более высокий уровень обслуживания клиентов и реагирования, что делает их привлекательными для страховых компаний, ищущих более прямые и гибкие партнерства.

Гибкость и инновациинебольшие перестраховщики, как правило, более гибки и быстро адаптируются к меняющимся рыночным условиям. Эта гибкость позволяет им быстро реагировать на возникающие риски, создавать инновационные решения по перестрахованию и корректировать свои стратегии андеррайтинга, что дает им конкурентное преимущество в динамичной отрасли.

Низкие накладные расходынебольшие перестраховщики, как правило, имеют более низкие накладные расходы, чем их более крупные коллеги. Это преимущество в стоимости позволяет им предлагать конкурентоспособные цены цедентам и потенциально более выгодные условия в соглашениях о перестраховании.

Региональный и специализированный фокусмногие небольшие перестраховщики концентрируются на определенных регионах или рынках. Они понимают нюансы этих регионов, и их фокус на специализированных направлениях бизнеса помогает им строить прочные локальные отношения с цедентами.

Синдикатный и совместный подходынебольшие перестраховщики часто сотрудничают с более крупными компаниями, образуя синдикаты или партнерства для объединения ресурсов и мощностей. Эти альянсы позволяют им страховать более крупные риски, разделяя при этом подверженность и риск, расширяя свой охват и конкурентоспособность.

Эффективность капиталанебольшие перестраховщики эффективно управляют своими капитальными ресурсами, разумно используя их для поддержки своей андеррайтинговой деятельности. Такой подход гарантирует, что у них есть достаточные возможности для покрытия своих обязательств, избегая при этом излишеств, которые могут обременить более крупных перестраховщиков.

Расширение присутствия на рынкенебольшие перестраховщики постоянно расширяют свое присутствие на рынке как географически, так и по различным направлениям бизнеса. Они воспользовались возможностями на развивающихся рынках и все чаще изучают инновационные области покрытия для увеличения своих портфелей.

Региональные данные

• Северная Америка, несомненно, занимает значительную долю на мировом рынке перестрахования имущества и ответственности (P&C). Сильное присутствие этого региона в отрасли обусловлено сочетанием факторов, включая размер и разнообразие его страхового рынка, надежную нормативную базу и необходимость эффективного управления рисками в различных секторах.
• Ключевые факторы, способствующие доминированию Северной Америки на мировом рынке перестрахования имущества и ответственности
• Размер и разнообразие страхового рынкаСеверная Америка может похвастаться одним из крупнейших и самых разнообразных страховых рынков в мире. Благодаря множеству страховщиков, брокеров и страхователей, работающих в регионе, существует значительный спрос на услуги перестрахования. Широта покрытия и уникальные риски в Северной Америке требуют надежного сектора перестрахования P&C.
• Управление рисками катастрофСеверная Америка сталкивается с разнообразными рисками катастроф, включая ураганы, землетрясения, лесные пожары и суровые погодные явления. Перестрахование играет важную роль в оказании помощи страховым компаниям в управлении этими рисками, особенно в районах, подверженных стихийным бедствиям, таких как побережье Мексиканского залива, Калифорния и Атлантическое побережье.
• Нормативная базаСеверная Америка имеет устоявшиеся и стабильные нормативные базы для секторов страхования и перестрахования. Эта стабильность укрепляет доверие среди перестраховщиков и страховщиков, поощряя участие на рынке и инвестиции. Нормативный надзор обеспечивает добросовестную практику, платежеспособность и достаточность капитала, что делает регион привлекательным местом для перестраховочной деятельности.
• Технологические инновациисевероамериканские страховые и перестраховочные компании находятся на переднем крае технологических инноваций. Использование аналитики данных, прогнозного моделирования и передовых инструментов оценки рисков обеспечивает более точное андеррайтинг, управление рисками и обработку претензий. Эти достижения повышают эффективность и результативность операций по перестрахованию P&C в регионе.
• Разнообразный промышленный ландшафтразнообразный промышленный ландшафт Северной Америки, включая производство, недвижимость, сельское хозяйство и технологии, создает широкий спектр подверженности рискам. Потребность в специализированных перестраховочных продуктах и услугах, адаптированных к различным секторам, еще больше способствует известности региона на мировом рынке.
• Высокоценочные активыСеверная Америка является домом для множества высокоценных активов, включая коммерческую недвижимость, инфраструктурные проекты и крупные промышленные комплексы. Страхование и перестрахование этих активов от различных опасностей требует привлечения опытных перестраховщиков P&C, способных управлять значительными рисками.
• Требования к нормативному капиталуСтрогие нормативные требования к капиталу в Северной Америке стимулируют страховые компании использовать перестрахование в качестве инструмента управления рисками. Перестрахование позволяет страховщикам оптимизировать свои капитальные позиции, повысить платежеспособность и расширить возможности для андеррайтинга новых полисов.
• Слияния и поглощенияСеверная Америка стала свидетелем серии слияний и поглощений в страховой и перестраховочной отрасли, что привело к консолидации участников рынка. Эта консолидация привела к появлению более крупных, более диверсифицированных перестраховщиков со значительной долей рынка как на внутреннем, так и на международном уровне.

Последние события

• В феврале 2022 года Swiss Reinsurance Company Ltd., швейцарская перестраховочная компания, приобрела Champlain Reinsurance Company за нераскрытую сумму. Это приобретение демонстрирует большой опыт Swiss Re в разработке и надежной поставке индивидуальных решений для устаревших проблем своих деловых партнеров. Champlain Reinsurance Company — швейцарская перестраховочная компания Alcan Holdings Switzerland AG.
• В сентябре 2021 года Ascot Group, британская специализированная страховая и перестраховочная компания, запустила платформу Ascot Reinsurance для глобального перестраховочного андеррайтинга и решений по перестрахованию рисков. Эта платформа служит центральной точкой входа для всех предложений Ascot по перестрахованию, включая расширенные клиентские услуги, претензии, договорные и факультативные решения, а также управление претензиями.

Ключевые игроки рынка

• Berkshire Hathaway Inc.
• BMS Group Limited
• Китайское перестрахование Корпорация
• Everest Re Group Ltd.
• Hannover Re
• Lloyd's of London
• Munich Reinsurance Company
• PartnerRe Ltd.
• Swiss Re
• Reinsurance Group of America