Mercado de tecnología financiera de la India, por tipo (tecnología de pago, tecnología de seguros, tecnología de préstamos, tecnología de gestión de patrimonio), por región, competencia, pronóstico y oportunidades, 2018-2028

El mercado de FinTech en India está creciendo a un ritmo sólido debido a la creciente tendencia del modo de pagos en línea y al aumento de plataformas que respaldan las transacciones digitales en el país. Además, se espera que el creciente número de nuevas empresas de FinTech y varias iniciativas gubernamentales para las empresas de FinTech contribuyan significativamente al crecimiento del mercado de FinTech en India.

Alcance del mercado de FinTech en India

Las empresas de FinTech utilizan la tecnología para mejorar y automatizar el suministro de servicios financieros. Además, FinTech utiliza principalmente software y algoritmos especializados que se implementan en diferentes plataformas. Significativamente, el mercado se está viendo ayudado por el uso creciente de teléfonos inteligentes para ayudar en las transacciones comerciales, con facilidad para los dueños de negocios y las personas en la gestión de sus operaciones financieras, procesos y actividades son los factores que influyen en la tendencia de las transacciones digitales. El mercado de FinTech en India está segmentado en PayTech, InsurTech, LendTech y WealthTech. Los pagos que involucran tecnología como pagos en línea a través de UPI, billeteras móviles, POS se conocen como PayTech. El término "InsurTech" se refiere a los avances técnicos desarrollados y utilizados para impulsar la eficacia del sector de los seguros. Además, LendTech implica préstamos a través de plataformas digitales y WealthTech se ocupa de la gestión de patrimonios a través de múltiples plataformas digitales.

Entre estos, el mercado de PayTech está experimentando una gran demanda debido a la fase cambiante de los pagos fuera de línea a los pagos en línea en la India. Como después de la desmonetización, la gente comenzó a usar aplicaciones de pago para los pagos diarios, el país fue testigo de un cambio significativo hacia las transacciones digitales. Por lo tanto, estos son los factores ciertos que contribuyen al crecimiento del mercado.

Descripción general del mercado de tecnología financiera de la India

El mercado de tecnología financiera en la India está experimentando una gran demanda debido a la preferencia cambiante en la India hacia los servicios y productos derivados de la tecnología y las crecientes iniciativas gubernamentales. Según los datos proporcionados por la Agencia Nacional de Promoción y Facilitación de Inversiones, India ya tiene el segundo mayor número de usuarios de teléfonos inteligentes a nivel mundial y será el segundo mercado de usuarios de Internet más grande de alrededor de mil millones de usuarios de Internet para 2026. Además, el número de hogares con conexiones a Internet aumentará un 46%, alcanzando los 233 millones de hogares para 2026, en comparación con los 160 millones en 2021. Por lo tanto, con la creciente penetración de teléfonos inteligentes e Internet, se espera que el mercado de tecnología financiera de la India experimente un crecimiento significativo durante el período de pronóstico.

Según el sitio web de India Development Gateway, que cuenta con el respaldo del Ministerio de Electrónica y Tecnología de la Información de la India, la Corporación Nacional de Pagos de la India (NPCI) creó Bharat QR, el primer sistema interoperable de aceptación de códigos de respuesta rápida (QR), para acelerar la transición de la India a una sociedad sin efectivo. El RBI presentó su Visión de Pagos 2018, que identifica la innovación, la interoperabilidad y la seguridad como los tres pilares para respaldar la transformación de la India hacia una sociedad menos dependiente del efectivo, y sirvió como base para el diseño de Bharat QR.

Impulsores del mercado FinTech de la India

El mercado FinTech de la India está experimentando un crecimiento significativo debido al aumento de los pagos en línea en el país. Según los datos proporcionados por la Corporación Nacional de Pagos de la India (NPCI), alrededor de 74 mil millones de transacciones por valor de 1,52 billones de dólares se realizaron utilizando UPI en el año calendario 2022. En la India, el uso de pagos digitales se expandió significativamente después del período de desmonetización, que fue implementado por el gobierno indio en 2016. Como resultado, el mercado fue testigo de un aumento repentino en el uso de billeteras y pagos digitales, y desde entonces esta tendencia ha tomado el control del sistema de pagos de la nación.

Para promover los flujos de inversión en el sector FinTech, el gobierno ha tomado numerosas medidas como el Pradhan Mantri Jan Dhan Yojana (PMJDY) que tiene como objetivo aumentar la inclusión financiera en la India ayudando a los beneficiarios a abrir nuevas cuentas bancarias para que puedan recibir transferencias directas de beneficios y tener acceso a una variedad de aplicaciones que ofrecen servicios financieros. Por lo tanto, este tipo de apoyo del gobierno ha hecho posible que las empresas FinTech desarrollen productos tecnológicos que servirán a la gran base de consumidores de la India.

Tendencias del mercado FinTech de la India

El mercado FinTech de la India está creciendo a un ritmo exponencial debido al creciente número de nuevas empresas en el mercado FinTech. Según los datos proporcionados por la División de Diplomacia Económica (ED), que se desarrolló como el brazo económico del Ministerio de Asuntos Exteriores, el Gobierno de la India declaró que la India tiene un total de 7.460 empresas FinTech, lo que la ubica en el tercer lugar en el mundo después de los EE. UU., que tiene alrededor de 22.290 empresas FinTech, y China, que tiene alrededor de 8.870 empresas FinTech. Con el impulso de la inversión FinTech dentro de la India, el mercado también está siendo testigo del crecimiento del valor de mercado, el estatus y el reconocimiento de las empresas FinTech en todo el mundo. 23 startups de FinTech han alcanzado el "Estatus de Unicornio" con un valor de más de mil millones de dólares a julio de 2022.

Además, la iniciativa 'Startup India' del gobierno de la India, que se lanzó el 16 de enero de 2016, tiene como objetivo crear un ecosistema sólido para fomentar la innovación y los emprendedores en la nación. Está impulsando un crecimiento económico sostenible y creando una cantidad significativa de posibilidades laborales. Al 26 de noviembre de 2021, el Departamento de Promoción de la Industria y el Comercio Interno (DPIIT) había certificado más de 59.000 startups. Por lo tanto, con la facilidad de hacer negocios en la India, se espera que el mercado FinTech en la India experimente un aumento en las actividades de inversión con respecto al mercado FinTech.

Desafíos del mercado FinTech de la India

La incompetencia en la seguridad de los datos y los pagos, el problema de la violación de datos, la dificultad para que el usuario final comprenda el funcionamiento, la integración con sistemas heredados como los bancos y la garantía de la retención de usuarios son algunos de los principales desafíos en el mercado FinTech de la India. Además, las estrictas directrices, los largos procesos y las aprobaciones que llevan tiempo del banco central de la India, conocido como el Banco de la Reserva de la India, son algunos de los factores restrictivos para las empresas FinTech.

Acontecimientos recientes del mercado

• Según el aviso de la Corporación Nacional de Pagos de la India en enero de 2023, con la expansión de la Interfaz de Pagos Unificada (UPI), los indios no residentes (NRI) no están obligados a obtener un número de móvil indio para operar la tecnología UPI en diez países, a saber, Singapur, Estados Unidos, Australia, Canadá, Hong Kong, Omán, Qatar, Arabia Saudita, Emiratos Árabes Unidos y Reino Unido, ya que los NRI podrán transferir fondos digitalmente directamente desde cuentas externas no residenciales (NRE) y ordinarias no residentes (NRO).
• La neobanca en la India también está contribuyendo al crecimiento del mercado FinTech en la India. Los neobancos están trabajando para cerrar la brecha entre los bancos tradicionales y los consumidores. Sin embargo, a estos neobancos no se les permite obtener una licencia bancaria, pero brindan servicios bancarios a través de sus socios bancarios. Por ejemplo, el Banco Federal abrió recientemente más de 300.000 cuentas con socios neobancarios, a saber, Fi y Jupiter. A partir de ahora, varios neobancos están operando en la India, algunos de ellos son Jupiter, Fi, Niyo y RazorpayX, etc.
• En reconocimiento de la presidencia del G20 de la India y el dominio de la nación en pagos móviles, la empresa "One97 Communications Limited", propietaria de la startup de pagos y servicios financieros "Paytm" en la India, presentó un código QR especial con temática del G20 en febrero de 2023.
• La India ocupó el tercer lugar en términos de financiación para la industria FinTech, después de Estados Unidos y el Reino Unido. Las nuevas empresas FinTech de la India recaudaron alrededor de USD 5 mil millones en total en 390 rondas en 2022 y aproximadamente 13 rondas de recaudación de fondos por valor de más de USD 100 millones reportadas para nuevas empresas financieras.
• Para descifrar patrones de comportamiento y adquirir la escala necesaria para el crecimiento, las organizaciones FinTech están invirtiendo rápidamente en tecnologías basadas en inteligencia artificial (IA), como análisis avanzados y procesamiento del lenguaje natural (NLP).
• La Corporación Nacional de Pagos de la India (NPCI) informó que PhonePe dominó el ecosistema de pagos de la India, procesando cerca del 50% de todas las transacciones UPI en diciembre de 2022. La empresa PhonePe manejó más de 3674,2 millones de transacciones en general durante el mes y la empresa aseguró alrededor del 40% de la participación de mercado en términos de valor de transacción en diciembre. Además, Google Pay ocupó el segundo lugar en términos de volumen de transacciones en diciembre. Mientras que alrededor del 30%, o 32,80 millones, del volumen total de transacciones UPI del mes fue manejado por Google Pay. Además, aproximadamente el 15% del valor total de las transacciones UPI fue manejado por Paytm, ya que surgió como el tercer participante más grande en el ecosistema de pagos digitales de la India. Paytm procesó 1170 millones de transacciones en total en el último mes de 2022.
• En el cuarto trimestre del año fiscal 2022, se desembolsaron 6,5 millones de préstamos en la plataforma Paytm, un aumento del 374 % interanual, y el valor de esos préstamos fue de USD 474 millones, un aumento del 417 % interanual.
• En 2022, Razorpay Software Private Limited adquirió Ezetap, lo que le permitió a Razorpay expandir sus operaciones para incluir puntos de venta en línea como con Ezetap. Las empresas pueden enviar pagos en persona y durante las entregas con un solo paso.

Oportunidades de mercado

• Se proyecta que India agregará 140 millones de hogares de clase media y 21 millones de hogares de altos ingresos para el año 2030, lo que se espera que impulse la demanda y la expansión en el mercado de FinTech del país debido a la presencia de una variedad de servicios y una creciente conciencia de las plataformas transaccionales digitales. India ofrece enormes perspectivas para las empresas FinTech en los grupos desatendidos en ciudades de nivel II y nivel III más allá de esta población objetivo tradicional.
• A pesar del hecho de que más del 70% de la población de India vive en aldeas, el uso de estas plataformas FinTech está restringido principalmente a las áreas urbanas. Sin embargo, según datos de SEBI, solo el 27% de los indios conocen financieramente los beneficios de los servicios de FinTech, lo que constituye una barrera importante para atraer nuevos usuarios. Además, se prevé que FinTech se extienda a ciudades y pueblos más pequeños, y las empresas deberán innovar para ellos y aumentar la conciencia sobre los diferentes productos financieros y la alfabetización financiera.

Segmentación del mercado

El mercado de FinTech de la India está segmentado según el tipo en PayTech, InsurTech, LendTech y WealthTech. Según la región, el mercado se divide en Norte, Sur, Este y Oeste.

Perfiles de empresas

One MobiKwik Systems Limited (MobiKwik), InCred Financial Services Limited, Zerodha Broking Ltd, Policybazaar Insurance Brokers Private Limited, Pine Labs Private Limited, Razorpay Software Private Limited, Google India Private Limited (Google Pay), PhonePe Private Limited, Lendingkart Technologies Private Limited y One97 Communications Limited (Paytm) son algunos de los principales actores del mercado de tecnología financiera de la India.